Earnings Surprises KW 18 – Cloud-Plattform, Solar, IoT, E-Commerce, Biotech
Die Berichtssaison ist in vollem Gange. Jeden Tag melden etliche Unternehmen ihre Zahlen für das abgelaufene Quartal. Da kann man schnell den Überblick verlieren. Und gerade im aktuellen Umfeld, wenn gute Zahlen, ein guter Ausblick oder sogar eine Prognoseerhöhung verkündet werden, die Aktie aufgrund des Marktumfelds jedoch nicht profitieren kann, gilt es den Durchblick zu behalten. Wir halten für euch in unserem Screener “Earnings Surprise“, als Teil von Goldesel Premium, die spannendsten Unternehmen mit positiven Überraschungen fest, um dann, wenn sich das Marktumfeld bessert, direkt die aussichtsreichsten Kandidaten griffbereit zu haben und vom Aufschwung profitieren zu können.
Zusätzlich gibt es, dank der Goldesel-App, die neusten Eintragungen direkt per Pushnachricht aufs Handy.
Diese Unternehmen überraschten in KW 18
Cloud-basierte Wachstumsplattform
HubSpot bietet eine Cloud-basierte Softwareplattform für Marketing, Vertrieb und Kundenservice, die kräftig wächst. Die Anwendungen sind in einzelnen Modulen oder als ganzheitliche Plattform erhältlich. Die Mission von Hubspot ist es, Unternehmen dabei zu helfen, besser zu wachsen. Das Unternehmen hat sich von seinem anfänglichen Fokus auf Inbound-Marketing gelöst und seine Dienste auf Marketing, Vertrieb und Service im weiteren Sinne ausgeweitet.
Mehr zu Hubspot gibt es hier.
Ergebnis mehr als verdoppelt und überzeugender Ausblick
Hubspot veröffentlichte am 4. Mai seine Quartalszahlen. Beim Umsatz erzielte das Unternehmen 501,6 Millionen USD, dies bedeutetet über 100 Millionen USD bzw. rund 27 % mehr als im Vorjahresquartal. Auch die Erwartungen von 474,9 Millionen USD konnten geschlagen werden. Der große Teil des Anstiegs resultiert aus Abos, die deutlich um + 27 % auf 489,7 Millionen USD gestiegen sind. Das Ergebnis (Non-GAAP) betrug 61,6 Millionen USD bzw. 1,20 USD pro Aktie. Damit liegt es 0,37 USD über den Erwartungen von 0,83 USD und rund + 120 % über dem Vorjahreswert von 0,54 USD.
Auch beim Ausblick konnte Hubspot überzeugen. Ein erwarteter Umsatz von 503 bis 505 Millionen USD in Q2 liegt über den Prognosen von rund 500 Millionen USD. Auch der Umsatzausblick für das gesamte Jahr übertrifft mit 2,08 bis 2,09 Milliarden USD die Markterwartungen von 2,07 Milliarden USD.
Kursreaktion
Die Aktie sprang nachbörslich um über +7 % nach oben. Während des Handels stieg sie sogar auf +12 %, gab einen Teil der Gewinne bis zum Börsenschluss jedoch wieder ab.
Mit dem Up-Gap sprang die Aktie aus einer Konsolidierungsphase und (nachhaltig?) über den Widerstandsbereich. Möglicherweise läuft die Aktie nochmals an das Ausbruchsniveau zurück und bietet so eine denkbare antizyklische Einstiegsmöglichkeit. Wer dies mit einem Derivat umsetzen möchte, könnte dafür die WKN HG65Q5 (Hebel 2,5) verwenden.
Solaraktien laufen nicht -oder doch?
SolarEdge Technologies entwirft, entwickelt und vertreibt gleichstromoptimierte Wechselrichtersysteme für Photovoltaikanlagen. Das System des Unternehmens besteht aus Leistungsoptimierern, Wechselrichtern und einer Cloud-basierten Überwachungsplattform und adressiert eine breite Palette von Solarmarktsegmenten, von Solaranlagen für Privathaushalte bis hin zu gewerblichen und kleinen Solaranlagen im Versorgungsmaßstab.
Rekordzahlen, wo man hinguckt
Während in der Vorwoche mit Enphase und FirstSolar zwei Unternehmen aus dem Sektor eher enttäuschten, konnte Solaredge mit den Zahlen vom 3. Mai überzeugen. Solaredge erzielte einen Umsatz von 943,9 Millionen USD. Ein neuer Quartals-Rekordwert und ein Plus von rund +44 % gegenüber dem Vorjahrsquartal mit 655,1 Millionen USD. Haupttreiber war das Solar-Segment mit einem Umsatzwachstum von +49 % und ebenfalls einem Rekordumsatz in Höhe von 908,5 Millionen USD. Überdies gab es zwei weitere Rekordwerte: 183,8 Millionen operatives Ergebnis (Non-GAAP) und 174,5 Millionen USD Netto-Ergebnis (Non-GAAP) gab es bisher noch nie. Das Ergebnis pro Aktie entsprechend ebenfalls auf Rekordniveau von 2,90 USD. Das sind + 383 % gegenüber dem Vorjahreswert von 0,60 USD. Auch die Schätzungen von 1,94 wurden mit 0,96 USD sehr deutlich übertroffen.
Lesenswert hierzu: Ist das also die weltweit beste Solar-Aktie?
Kursreaktion
Die starken Ergebnisse zeigten sich auch im Kurs. Die Aktie eröffnete um rund +13 % über dem Vortagesschlusskurs, gab einen großen Teil der Gewinne jedoch wieder ab. Am Ende stand ein Plus von +6,6 %. Ein Zeichen der Stärke im Vergleich zu den anderen Aktien aus dem Sektor.
Komplettpaket in der IT
Die Kontron AG ist ein Hersteller von IT-Systemen und Hardwarekomponenten. Sie ist in drei Segmenten tätig. Der erste Bereich ist IT Services, der die Beratung und den Vertrieb von Hard- und Softwareprodukten von Drittanbietern sowie die Implementierung und den Betrieb in der DACH-Region und Osteuropa umfasst. Das Portfolio umfasst die Bereiche Planung (Consulting), Implementierung (Integration) und Outsourcing von IT-Services. IoT Solutions Europe konzentriert sich auf die Entwicklung von Lösungen durch ein kombiniertes Portfolio aus Hardware, Middleware und Services in den Bereichen Internet of Things (loT) und Industrie 4.0. Das Segment loT Solutions America deckt die Geschäftsaktivitäten auf den Märkten Transport und Luftfahrt sowie Kommunikation in Nordamerika ab.
Rekordauftragseingänge und starkes Nettoergebnis
Die Zahlen von Kontron vom 4. Mai sehen gut aus. Der Umsatz bei Kontron wächst um + 12,4 % auf 277,7 Millionen EUR (Vorjahr: 247,0 Mio. EUR). Das EBITDA liegt mit 29,6 Millionen EUR + 24,9 % über dem Vorjahreswert von 23,7 Millionen EUR. Auch das Konzernergebnis konnte um 45,7 % auf 16,9 Millionen EUR (Vorjahr: 11,6 Mio. EUR) gesteigert werden. Der Gewinn pro Aktie lag damit bei 0,26 EUR gegenüber 0,18 EUR in Q1 2022. Erfreulich sind auch die gut gefüllten Auftragsbücher: 1,57 Milliarden EUR bedeuten einen Anstieg um 112,9 Millionen EUR gegenüber dem Vorjahresquartal. Diese müssten jetzt jedoch auch profitabel abgearbeitet werden. Noch erfreulicher ist die Entwicklung des operativen Cashflows. Hier steht für Q1 2023 ein positiver Wert von + 5,2 Millionen EUR, nach -60,0 Millionen EUR im Vorjahr.
Der gute Start lässt Kontron weiter optimistisch in die Zukunft blicken und die Umsatzziele von 2 Milliarden EUR für 2025 bestätigen.
Kursreaktion
Die Aktie kam mit über +4 % in den Handel, musste einem schwachen Tag am Gesamtmarkt Tribut zollen und gab den großen Teil der Gewinne wieder ab. Nach den immerhin noch +2,6 % Kursgewinn gab es am Folgetag dann eine deutlich positivere Reaktion: nochmals +4,2 %.
E-Commerce läuft wieder
Shopify ist eine low-code/no-code E-Commerce-Software bzw. ein Content-Management-System (CMS), mit dem praktisch jedermann unkompliziert einen eigenen Onlineshop einrichten kann.
Positives Ergebnis und Cashflow
Shopify meldete am 4. Mai wider den Erwartungen ein positives Ergebnis von +0,01 USD pro Aktie. Erwartet wurden -0,04 USD. Der Umsatz lag bei 1,51 Milliarden USD nach 1,20 Milliarden USD im Vorjahresquartal und damit solide über den Erwartungen von 1,43 Milliarden USD. Auch der Free Cashflow ist mit 86 Millionen USD deutlich positiv. Im Vorjahresquartal war man hier mit -41 Millionen USD noch negativ. Einen Anstieg von + 15% gab es bei den Bruttowarenumsätzen. Beim Payment Volumen konnte man sogar um +56% auf 382 Millionen USD wachsen. Erfreulich auch der Zuwachs im Bereich der monatlich wiederkehrenden Umsätze (+10 %) und der Umsätze aus Abos (+11 %).
Auch der Ausblick stimmt optimistisch. Man möchte auch in Q2 in einem ähnlichen Tempo wie in Q1 wachsen.
Positiv auswirken sollte sich mittel- bis langfristig auch die angekündigte Trennung von der Logistiksparte. Man möchte sich wieder auf das Kerngeschäft konzentrieren.
Kursreaktion
Shopify schießt den Vogel ab. Nach einem Up-Gap von über +18 % zog die Aktie einfach durch. Am Ende stand ein Tagesplus von +23,8 %. Und auch am Folgetag gab es kein Halten und es ging nochmals um +8 % nach oben. Damit ein Plus von knapp + 34 % innerhalb von zwei Tagen.
Ein kleines Stück der Pharmabranche
Die MorphoSys AG ist ein biopharmazeutisches Unternehmen, das sich auf die Entdeckung, Entwicklung und Bereitstellung innovativer Krebsmedikamente konzentriert. MorphoSys treibt seine eigene Pipeline neuer Wirkstoffe voran und hat Antikörper entdeckt, die von Partnern in verschiedenen Bereichen mit ungedecktem medizinischem Bedarf entwickelt werden.
Große Sprünge bei Umsatz und Ergebnis
Morphosys meldete am 3. Mai seine Quartalszahlen. Im ersten Vierteljahr 2023 konnte ein Umsatz von 62,4 Millionen EUR erzielt werden. Das entspricht einem Plus von 20,9 Millionen EUR oder 50,1 % gegenüber dem Vorjahresquartal. Die Schätzungen lagen hier bei 41,3 Millionen EUR. Der operative Verlust befindet sich mit -69,5 Millionen EUR etwa auf Vorjahresniveau. Aufgrund von Bewertungseffekten fiel das Finanzergebnis jedoch deutlich besser aus als in der Planung angenommen, sodass der Konzernverlust mit -44,4 Millionen EUR sehr deutlich unter dem des Vorjahres (-122,7 Mio. EUR) lag. Beim Ergebnis pro Aktie blieben so -1,30 EUR Verlust hängen. Erwartet wurden -8,14 Euro.
Kursreaktion
Der Markt zeigte sich erfreut von den Zahlen. Für die Aktie ging es um +8,9 % nach oben.
Teste Goldesel Premium 14 Tage kostenlos
Du willst tägliche Marktupdates, Tradingideen, Echtgelddepots und bei einer der aktivsten Tradingcommunitys dabei sein? Dann teste Goldesel Premium 14 Tage kostenlos und tauche ein in die Welt des aktiven Handels.
Offenlegung wegen möglicher Interessenkonflikte
Der Autor ist in den besprochenen Wertpapieren bzw. Basiswerten zum Zeitpunkt der Veröffentlichung dieser Analyse nicht investiert.
Transparenzhinweis
Die im Artikel vorgestellten Derivate werden durch die Redaktion ausgesucht. Wir arbeiten aber mit ausgewählten Emittenten zusammen, die mit der Goldesel Trading & Investing GmbH in einer Geschäftsbeziehung stehen. Bitte beachten Sie: Der Handel mit Derivaten ist mit einem erheblichen Risiko verbunden und kann unter Umständen zum Totalverlust des eingesetzten Kapitals führen.